企业融资性贸易风险预防与应对措施

企业融资性贸易的风险构成融资性贸易的主体主要是部分缺乏足够资信，无法从银行获得贷款的企业；其主要形式是通过利用第三方企业的名义，与贸易相对人开展贸易活动，由此从第三方处获得融资，待企业完成货物销售后，返还本金及约定费用。从整体上看，融资性 贸易的过程看似简单直接，然而其中风险重重，不仅隐含极大的资金风险，同时还存在经营风险及法律风险，亟待重视。（一）贸易资讯风险。由于融资性贸易的特殊性，企业获得贸易信息的主要途径通常是上下游客户，这就使得企业难以辨别贸易信息的真实性，信息的完整性和准确性也很难被保证。实践中，这类信息不对称问题通常会给企业融资性贸易带来较大的贸易风险。（二）企业经营风险。企业经营风险是融资性贸易的首要风险，但要想在竞争激烈的环境下占据一席地位，打开市场实现长足发展，交易风险不可避免。但受到客户资源有限，又或是业务量大但类型单一等问题影响，使得部分企业对于融资性贸易长期存在较大的依赖，由此企业也需要长期承受较大的经营风险。（三）资金回收风险。实践中，即便是在银监会严格的监督和管理下，银行每年都仍然会有大量不良资产和贷款产生，更遑论是一般企业。近年来，随着融资性贸易业务的不断发展和演变，参与主体和交易形式也随之发生了变化。由于缺乏严密的风险防范和应对措施，部分企业未能事先做好资信与风险承受评估工作，经营过程中也没有对账户进行实时监管，没有对贸易货物进行合理管控，从而极易出现大量贸易资金被占用的问题，最终导致资金链断裂，使得资金回收面临重大风险。应对企业融资性贸易风险的有效措施（一）企业应参与其中，确保融资贸易的真实性。在进行融资性贸易的过程中，企业必须切实参与到融资贸易的过程当中，参与到货物的交接、运输、仓储当中，这样可以保证融资贸易的真实性。具体地说，在融资贸易相关业务处理时，企业必须提高对货权掌控的重视程度，改变原来的由合作方指定的仓储单位和运输模式，选择与有实力的仓储公司和运输公司合作，实现很好掌控货物的目的。同时，应对接洽客户进行信用评级，在进行信用评级的时候既要分析财务数据，还要分析同类和所在行业的财务数据，并将外部环境融入考虑范围，避免在同类行业中客户在业务中占的比例过大，防止风险的集中化，同时还可有效避免通过担保合同造假、伪造方式来骗取融资款的风险。此外，还要强化企业内部财务部门的监管职能，确保财务部门始终参与到企业的业务管控中，采取专业手段将业务风险防控端口前移；而且，不仅要跟踪管理执行中的合同，还要对合同执行中出现的问题及时纠正并指出风险点，并及时采取有效措施，积极应对，以确保融资性贸易的真实性，降低企业融资性贸易的经营风险。（二）企业应保持动态跟踪，全面落实客户资信调查。对合作方进行资信调查是企业进行融资性贸易的前提条件，其范围包括注册资本、资产状况、生产比例、生产能力、业务规模、股东背景、投资比例、业务结构、银行贷款等。这就要求企业不仅要进行现场走访，还要结合其他企业和政府部门等渠道对合作方的信息进行核实，选择与经营情况良好、资信情况正常的公司开展合作。一旦发现合作方存在资信不良等问题，应当及时终止合作，最大限度降低企业贸易融资经营风险。同时，要充分发挥企业审计部门的监督作用，督促审计部门在与财务部门合作的基础上，展开对业务合同执行、跟踪等情况的监督评估，定期联合风险防控部门进行有针对性的检查与全面排查，及时、及早排查企业融资性贸易资讯风险。（三）企业应展开多方协助，完善内部控制机制。完善的内控机制是降低融资性贸易风险的重要保障。这就要求企业在绩效考核机制上，或是在开展具体业务时，应当结合风险防控指标，采用集体决策的方法，邀请法务、财务等部门的风险防控人员参与，提出科学合理的方法来规避风险。其次，要围绕企业风险管理目标与原则、风险管理组织架构与职责分工、风险管理阶段与流程、风险管理信息系统建设、风险管理文化建设等方面，建立企业重大风险预警及风险防范应急预案，以此不断优化完善企业全面风险管理机制。同时，还要根据企业实际业务的特点，建立对应的风险防范手册与风险管理操作指引，并对业务的操作进行日常评估，以此形成一套科学有效的风险评估与防控机制体制。随着经济形态的逐步发展和完善，带有“资本性”和“准金融性”的金融商品层出不穷，然而，相关利益输送的手法和形式也随之日趋多样化。对此，为最大限度降低融资性贸易风险，实现利益最大化目标，企业必须进一步强化资金管理，充分发挥财务管理与审计的职能作用，坚决贯彻资金授权、批准、审核制度的各项措施，建立健全符合企业发展实际的贸易业务风险管控预警机制，采取科学合理的管控方法，借内、外力量，上下合力，有效降低企业融资性贸易的风险。（作者单位：中国电建集团中南勘测设计研究院有限公司）环球市场信息导报034金融智库